Desafio profissonal
Por: Ednelso245 • 26/4/2018 • 1.212 Palavras (5 Páginas) • 239 Visualizações
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O Fluxo de caixa, como o próprio nome insinua, utiliza sempre o principio de caixa considerando os valores apenas quando pagos ou recebidos. Tal premissa é utilizada de forma a permitir uma justa comparação com outras opções de investimentos, tais como ações , renda fixa, outros projetos etc.
O fluxo de caixa pode ser resumido, assim, em entradas e saídas em determinadas datas no tempo. A fim de facilitar sua representação e entendimento, convencionou-se representa-lo da seguinte forma.
Fluxo de caixa positivo : seta para cima
Fluxo de caixa negativo: seta para baixo
[pic 5][pic 4]
O tempo é representado por uma reta por indicações das datas que representam cada fluxo.
FLUXO DE CAIXA DA EMPRESA PLASTSUCO
[pic 7][pic 8][pic 10][pic 6][pic 9]
[pic 11][pic 12]
TMA 15% ao ano
Valor presente
F FIN
700,000 (CHS) (G) (CF0)
360,000 (G) (CFJ) 1 (G) (NJ)
420,000 (G) (CFJ) 3 (G) (NJ)
780,000 (G) (CFJ) 1 (G) (NJ)
15 (1)
(F) ( NPV) 834.714,85
TAXA INTERNA DE RETORNO (TIR)
(F) (FIN)
700,000 (CHS) (G) (CF0)
360,000 (G) ( CFJ) 1 ( G) (NJ)
420,000 (G) (CFJ) 3 (G) (NJ)
780,000 (G) (CFJ) 1 (G) (NJ)
(F) (IRR) 53,14%
TIR ( 53,14% a.a.) > TMA (15% a.a.)
PAYBACK
projeto
acumulado
Investimento Inicial
(700,000)
(700,000)
ANO
Entradas de Caixas
Acumulado
1
360,000
360,000
2
420,000
780,000
3
420,000
1.200,000
4
480,000
1.680,000
5
780,000
2.460,000
O Payback do projeto é de 2 anos, pois é o tempo necessário para retornar o valor do investimento inicial de R$ 700,000 mil, valor equivalente ao investimento inicial
2.2 PASSO 2- PROJEÇÃO DE FLUXO DE CAIXA PARA OS PRIMEIROS 4 MESES
A montagem do fluxo de caixa do investimento com depreciação e IR. A elaboração de fluxo de caixa projetado de um investimento, apesar de considerar o princípio de caixa muitas vezes utiliza-se de alguns conceitos contábeis tais como receita, custo e lucro a fim de auxiliar a sua estruturação. Uma das técnicas mais utilizadas para elaborar um fluxo de caixa é o cálculo do lucro líquido projetado do investimento e sua conversão para o fluxo de caixa. A utilização, a princípio, de conceitos contábeis é útil, a medida que a empresa já está estruturada no seu setor de contabilidade para gerar estas estimativas.
Assim, aproveita a estrutura do setor contábil para gerar projeções de valores contábeis, e então, transformam estes valores em fluxo de caixa. A projeção de fluxo de caixa para os próximos 4 meses seria representado da seguinte forma.
FLUCO DE CAIXA
MÊS 0
MÊS 1
MÊS 2
MÊS 3
MÊS 4
Integralização de capital
200.000
Banco conta movimento
200.000
Matéria prima
9.000
9.000
9.000
9.000
Custo variáveis
12.000
12.000
12.000
Estoque
48.000
48.000
48.000
Apropriação de despesa de imposto
9.912
9.912
9.912
Custo Fixo
8.000
18.000
18.000
18.000
Total de Despesas
8.000
48.912
48.912
48.912
2.3 PASSO 3 - DEMONSTRATIVO DE RESULTADO DE EXERCICIO
O DRE tem como objetivo principal apresentar de forma vertical resumida o resultado do exercício , diante do confronto de receitas auferidas e dos custos e despesas
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