Estrutura e analise de demonstração financeira

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RENTABILIDADE:

Podemos conceituar como o grau de êxito econômico obtido por uma empresa em relação ao capital nela investido (é o retorno do investimento aplicado).

LIQUIDEZ:

É a capacidade de liquidar compromissos (dividas)

CICLO OPERACIONAL:

Tempo para produzir seu estoque, vendê-lo e receber as duplicatas geradas na venda e dar entrada no caixa.

RISCO:

É a chance da perda financeira.

RETORNO:

É o total de ganho ou perda ocorrido através de um dado período de tempo

INSOLVENCIA:

Que não pode pagar o que deve

ENCAIXE:

Entrada de caixa

DESEMBOLSO:

Saídas, pagamentos

APROPRIAÇÃO:

Conveniente, melhor local para lançamento.

ALIENAÇÃO FIDUCIÁRIA:

Transferência pelo devedor ao credor do domínio de um bem, em garantia de pagamento.

ORÇAMENTO:

Igual a estimativas ou previsões ou projeções.

ALAVANCAGEM: (= vendas x custo fixo)

Operacional = grau de alavancagem operacional

Financeiro = grau de alavancagem financeiro.

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SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL

Formado por instituições com a finalidade de intermediar o fluxo de recursos, entre poupadores e investidores.

AUTORIDADES MONETÁRIAS:

- Conselho Monetário Nacional – dar estabilidade a moeda (Ministro da Fazenda).

- Banco Central do Brasil

- Comissão de valores Mobiliários (CVM)

- Banco do Brasil (responsável pela carteira agrícola).

- Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico (BNDS)

POLITICA MONETÁRTIA:

Controle do dinheiro no mercado se há muito dinheiro em giro o BC entra com os compulsórios.

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INSTITUÇÕES FINANCEIRAS

BANCOS COMERCIAIS:

Financia a curto e médio prazo o comércio a indústria, empresas de prestação de serviços e pessoas físicas.

BANCOS DE DESENVOLVIMENTO:

Operam como repassadores de recursos do governo federal e são instrumentos da política de desenvolvimento regional, exemplo: Banco do Nordeste, Banco da Amazônia, etc.

BANCOS DE INVESTIMENTO:

Criados para canalizar recursos de médio e longo prazo para suprimento de capital fixo ou de giro das empresas. Captam recursos pela emissão de CDB e RDB ou pela venda de cotas de fundos de investimentos.

SOCIEDADE DE CRÉDITO, FINANCIAMENTO E INVESTIMENTO:

Crédito direto ao consumidor.

SOCIEDADES CORRETORAS:

São típicas do mercado acionário operando com compra e venda de títulos e valores mobiliários, inclusive ouro. Operam no recinto da bolsa de valores e mercadorias – (Bm&f).

SOCIEDADES DISTRIBUIDORAS:

Não podem operar diretamente na bolsa de valores e de mercadorias, operam por meio das sociedades corretoras.

SOCIEDADE DE CRÉDITO IMOBILIÁRIO E ASSOCIAÇÃO DE POUPANÇA E EMPRÉSTIMO:

Financia o mercado imobiliário, utilizando a caderneta de poupança como instrumento de captação.

BANCOS MULTIPLOS:

Operam com todos os tipos de carteiras (autorizado pelo Banco Central).

INVESTIDORES INSTITUCIONAIS:

Podem ser agrupadas em fundos mútuos de investimento, entidades fechadas, fundações seguradoras. São estes investidores que atualmente dão liquidez ao mercado de ações, através da obrigatoriedade de aplicar parte de suas reservas em ações.

CONSIDERAÇÕES:

- As empresas não podem prescindir de crédito concedido por seus fornecedores e instituições financeiras.

- A insolvência de uma empresa pode surgir devido ao excesso de imobilizações ou de estoques e à concessão aos clientes de prazos muito longos para pagamento.

DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS

As Demonstrações Financeiras fornecem uma visão da situação da empresa. Tipos mais utilizados:

- Demonstrações gerenciais para uso interno.

De caráter financeiro

- Demonstrativos que orientam o processo ou refletem os planos da empresa.

- Elaborados fora do âmbito da contabilidade, exemplo: entradas e saídas de caixa e bancos, entradas e saídas de estoques, movimentação de diversas contas patrimoniais, programação de vencimentos das contas a receber e a pagar, vendas por linhas de produtos, filial, etc.

De caráter não financeiro

- Dados estatísticos diversos, indicadores de produtividade,