ATPS Estrutura e Análise das Demonstrações Financeiras

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micros empresas ou empresas de pequenos portes que não são obrigadas a apresentar um balanço e não são obrigadas a manter uma escritura contábil, é considerado microempresas aquelas que possuem um faturamento igual ou superior a cento e vinte mil e as de pequeno porte são é a pessoa jurídica com receita bruta superior a cento e vinte mil e igual ou superior a setecentos e vinte mil. As firmas individuais são empresa que se enquadra no conceito microempresa ou lucro presumido, firma individual possui um único sócio e o nome é sempre igual ao nome do dono.

Índices Financeiros

São Ferramentas para recolher informações na demonstração financeira de uma empresa, o índice depende da razão pela qual é feita a analise estes índices são classificados em categorias: liquidez, eficiência, alavancagem, lucratividade, etc. Estas ferramentas podem ser analisadas em um senso relativo através de comparação com índices da mesma empresa em outros exercícios ou do mesmo ramo.

Análise Vertical

Objetivo é determinar as relevâncias das contas em seu valor total, é alcançada determinando o que cada item representa na demonstração financeiracomporcentagem de uma determinada base e faz comparações no balanço patrimonial e no resultado do exercício.

Na análise do ativo o total é a base de cálculo para todas as contas do ativo e aconselha-se começar pelos três grupos (circulante, permanente e realizável a longo prazo) e depois analisar isoladamente as duplicatas a receber, estoques e imobilizados.

Na análise do passivo o total é a base de todos os cálculos das contas do passivo que também possui sempre o mesmo total que o ativo, a analise mede também se a empresa obteve os recursos que financia os seus ativos. O importante é analisar o patrimônio líquido como fonte de recurso e em seguida os grupos de circulante e exigível a longo prazo e só então isoladamente analisar cada conta, não é permitido analisar cada conta dentro do patrimônio líquido apenas o total dele.

Na análise de demonstração de resultados o objetivo é mostrar o lucro e prejuízo em custos da receita, para calcular a base é o total da receita líquida.

Para calcular a Análise Vertical (“AV”) de cada conta do Balanço acima utilizando a calculadora HP 12 C:

CÁLCULO DA “AV” DO “DISPONÍVEL” (ATIVO CIRCULANTE) – ANO 2

1) Teclef e 0 para eliminar casas decimais.

2) Introduza o valor R$ 45.859 e tecle ENTER para arquivar a BASE = Total de Ativo.

3) Introduza o valor de R$ 420 (Disponível), tecle %T. Aparecerá no visor 1.

Este resultado : esta conta representa 1% do Total do Ativo.

Continue os cálculos das outras contas. Não é necessário iniciar o processo todo, mas, seguindo a fórmula, executar somente a etapa 2:

CÁLCULO DA “AV” DE“DUPLICATAS A RECEBER” (ATIVO CIRCULANTE) – ANO 2

1) TecleRpara recuperar a BASE que é R$ 45.859 (Total do Ativo).

2) Introduza o valor de R$ 13.285 (Duplicatas a Receber) e tecle %T. Aparecerá no viso 29.

Este é o resultado: esta conta representa 29%¨do Total do Ativo.

E assim deve ser feito com todas as contas e todos os Grupos do Ativo. Para calcular a “AV” das contas do Passivo, Ano 2, é só continuar os cálculos que vinham sendo feitos. A BASE continua sendo R$ 45.859 (O Total do Passivo é igual ao Total do Ativo) e, portanto, executa-se só a etapa 2.

CÁLCULO DA “AV” DO “FINANCIAMENTO” (PASSIVO CIRCULANTE) – ANO 2

1) TecleRpara recuperar a BASE que é R$ 45.859 (Total do Passivo).

2) Introduza o valor de R$ 5.392 (Financiamento) e tecle %T. Aparecerá no visor 12.

Este é o resultado:esta conta representa 12% do total do Passivo.

Não se esqueça que para calcular a “AV” do Ano 1, a BASE é outra, pois o total do Ativo e Passivo R$ 39.459.

ESTRUTURA DE CAPITAL

TIPOS DE ESTRUTURA

Qualquer empresa analisada terá sua estrutura de capital definida dentro dos seguintes três modelos:

Boa

Razoável

Ruim

Recursos próprios financiam todos os ativos de longo prazo e ainda há sobre para financiar o Ativo Circulante.

Recursos de terceiros de longo prazo completam o financiamento de ativos de longo prazo e sobre para financiar o Ativo Circulante. Recursos próprios e de terceiros de longo prazo são insuficientes para financiar os ativos de longo prazo.

“Uma das utilidades da análise vertical é a de permitir a montagem da Estrutura de Capital de qualquer empresa. ”(ESTRUTURA DAS DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS, ATPS 2016)

Para isto, toma-se os resultados da análise vertical de cada um dos grupos do Ativo e Passivo colocando-os em dois quadros que indicam Fontes (Passivo) e Aplicações (Ativo) dos recursos como os exemplos abaixo baseados em um Balanço

AC = 48

RLP = 1

AP = 51

PC = 49

ELP = 4

PL = 47

AC = 55

RLP = 1

AP = 44

PC = 38

ELP = 7

PL = 55

1

10

Ano 1

ATIVO PASSIVO PASSIVO

Ano 2

ATIVO PASSIVO PASSIVO

Exemplo:

NO ANO 1:

A 1ª Fonte  PL = 47% não financia o AP = 51%  Faltam 4%

A 2ª Fonte  ELP = 4% financia